Comparação de Roll
Posição Atual
Nova Posição
Análise de Roll
Considere se o roll faz sentido.
Dicas de Roll
- Sempre tente receber um crédito líquido
- Melhore o strike se possível (mais baixo para puts)
- Evite extensões excessivas de DTE (>30 dias)
O que calcula esta ferramenta?
O comparador de roll mostra se um roll — fechar a posição atual e simultaneamente abrir uma nova — gera um crédito líquido ou débito líquido e como se alteram o break-even e o prazo...
Fórmula & Metodologia
| Kennzahl / Metric | Formel / Formula |
|---|---|
| Netto-Credit / Debit | Neue Prämie − Rückkaufpreis alte Position |
| Δ Breakeven | Neuer Strike ± neue Prämie − alter Breakeven |
| Δ DTE | Neue Laufzeit − verbleibende Laufzeit alt |
Exemplo de cálculo
Alter Short Put: Rückkauf $1,50. Neuer Short Put (+30 DTE): Prämie $2,30. Netto-Credit = 2,30 − 1,50 = +$0,80 je Aktie ($80 je Kontrakt). Der Roll bringt zusätzliches Credit und verlängert die Laufzeit um 30 Tage.
Quando a utilizo?
Quando uma opção short entra em lucro ou se move contra ti: verifica primeiro se um roll gera um crédito líquido positivo. Um roll com débito líquido prolonga o prazo à custa...
Perguntas frequentes
Quando devo fazer roll?
Critérios comuns: (1) roll de lucro a 50% de profit (ex.: o short put perdeu 50% do seu valor). (2) roll defensivo quando o delta ou a proximidade do preço sinalizam uma perda. Verificar sempre: o roll traz...
O que é a armadilha do roll (arrastar perdas)?
A armadilha do roll ocorre quando continuas a fazer roll de uma posição perdedora sem gerar um crédito real — apenas para adiar as perdas contabilísticas. Resultado: acumulas cada vez mais risco...