🇨🇾 Kypr pro obchodníky

Kypr patří mezi nejčastěji zmiňované cíle v EU pro obchodníky, kteří se stěhují do zahraničí — a to z jediného důvodu: Zisky z prodeje cenných papírů („titles“) jsou tam zásadně zcela osvobozeny od daně a díky statusu non-dom odpadá až na 17 let také zvláštní odvod z dividend a úroků. Jako člen EU nabízí země volný pohyb, euro jako měnu, právní systém orientovaný na britské common law a převážně anglicky mluvící správu.

Důležité z hlediska aktuálnosti: K 1. lednu 2026 vstoupila v platnost rozsáhlá daňová reforma. Zvýšila základní nezdaněnou částku u daně z příjmů, snížila obranný odvod (SDC) z dividend a zjednodušila podmínky pravidla 60 dnů. Čísla v této kapitole odpovídají stavu po reformě — starší zdroje na internetu někdy uvádějí překonané hodnoty.

⚠️ Nejde o daňové poradenství. Tato kapitola je věcná orientace, nikoli náhrada individuálního poradenství. Daňové posouzení závisí na konkrétním případu (nástroje, intenzita obchodování, zbývající vazby na D-A-CH). Před odchodem do zahraničí vždy přizvěte poradce specializovaného na Kypr i na zemi původu.

Ústřední argument pro Kypr: Zisky z prodeje „titles“ (cenných papírů) jsou bezpodmínečně osvobozeny od daně — nevzniká ani daň z příjmů, ani daň z kapitálových zisků (Capital Gains Tax). Pojem „titles“ zahrnuje akcie, dluhopisy, obligace, zakladatelské podíly a další cenné papíry tuzemských i zahraničních společností včetně opcí na ně. Osvobození platí pro kótované i nekótované cenné papíry a není vázáno na žádnou dobu držby.

Kyperská Capital Gains Tax (20 %) se vztahuje výhradně na kyperský nemovitý majetek — přímé prodeje kyperských pozemků a podíly ve společnostech, které takové nemovitosti drží. Pro čisté portfolio cenných papírů a opcí není relevantní.

Zvláštní případ: „podnikatelské / profesionální obchodování“

Bezpodmínečné osvobození „titles“ zásadně chrání i časté spekulativní obchodování s cennými papíry — na rozdíl od mnoha jiných zemí vede vysoká frekvence obchodů se skutečnými cennými papíry v kyperské praxi zpravidla nikoli k překvalifikaci na příjmy z podnikání. Doktrína „badges of trade“ (doba držby, četnost, financování, úmysl dosáhnout zisku) se tam zaměřuje především na nemovitosti.

Opatrnost je namístě u nástrojů, které jasně nespadají pod „titles“: U CFD, určitých derivátů, fyzických komodit nebo podnikatelského obchodování s kryptoměnami je zařazení šedou zónou. Pokud je činnost posouzena jako podnikání (trade), podléhá zisk progresivní dani z příjmů až do výše 35 %. Hranici je třeba předem vyjasnit s místním poradcem.

Sazebník daně z příjmů 2026 (relevantní pro překvalifikované zisky z obchodování, mzdy, odměny ředitelů):

Základní nezdaněná částka se reformou 2026 zvýšila z 19.500 € na 22.000 €; nejvyšší sazba 35 % se nyní uplatní až od 72.000 € (dříve od 60.000 €).

Kypr zná dvě cesty k daňové rezidenci:

Zmírnění 2026: Z dřívějších doplňujících podmínek pravidla 60 dnů bez náhrady odpadla k 1. lednu 2026 pouze podmínka „není daňovým rezidentem v žádném jiném státě“. Horní hranice „ne více než 183 dnů v jiném jediném státě ve stejném zdaňovacím roce“ naopak nadále platí — kdo ji překročí, nemůže rezidenci podle pravidla 60 dnů uplatnit, bez ohledu na případnou dvojí rezidenci. Díky tomu je rezidence podle pravidla 60 dnů pro mobilní obchodníky o něco flexibilnější než dříve, ale nikoli neomezená.

Status non-dom (domicil)

Kdo je na Kypru rezidentem, ale není tam „domicilován“, je považován za non-dom a je osvobozen (0 %) od Special Defence Contribution (SDC) z dividend, úroků a nájmů. Status je časově omezený: Po 17 z 20 let daňové rezidence se osoba považuje za „deemed domiciled“ a osvobození ztrácí. Výhoda non-dom tedy zásadně trvá 17 let.

Zdravotní příspěvek GESY

Také non-dom platí příspěvek do státního zdravotního systému GESY: 2,65 % u fyzických osob, vybíraný rovněž z dividend, úroků a nájmů. Základ příspěvku je zastropován na 180.000 € ročně, maximální roční příspěvek tak činí zhruba 4.770 €. Pro obchodníka se statusem non-dom je GESY fakticky jedinou průběžnou dávkou z kapitálových výnosů.

Kypr zní jako idylka s nulovou daní — úskalí se skrývají v detailech:

• Non-dom končí po 17 letech. Poté se SDC na dividendy a úroky uplatní jako u domicilovaných osob. Od Tax Circular 02/2026 platí pro osoby, které se pak staly „deemed domiciled“, zastropovaná SDC ve výši 250.000 € za každé 5leté období (zhruba 50.000 € ročně) — to není prodloužení 17leté výhody non-dom, nýbrž horní hranice zatížení SDC po jejím skončení.
• Podstata pravidla 60 dnů. Bydlení musí být skutečně a trvale k dispozici a požadovaná činnost (zaměstnání, funkce ředitele, podnikání) musí být skutečně vykonávána. Bydliště pouze na schránku neobstojí ani před kyperským fiskem, ani před německým finančním úřadem.
• Vymezení nástrojů. Osvobození od daně platí pro „titles“ (akcie, dluhopisy, opce). U CFD, exotických derivátů nebo podnikatelského obchodování s kryptoměnami je zařazení nejisté — v pochybnostech hrozí daň z příjmů až 35 %.
• Dohra odchodu z D-A-CH. Skutečný nákladový bod často nevzniká na Kypru, ale při opuštění Německa/Rakouska (zdanění při odchodu, rozšířená omezená daňová povinnost — viz oddíl Souhra s D-A-CH).

🇩🇪 Německo

DBA Německo–Kypr: v platnosti (podepsána 2011, modernizována změnovým protokolem 2021 podle standardu OECD). Kypr navíc nevybírá žádnou srážkovou daň z dividend a úroků vyplácených nerezidentům.

§ 6 AStG (zdanění při odchodu): Při odchodu se fiktivní zcizení uplatní, pokud je drženo podílnictví od 1 % v kapitálové společnosti (§ 17 EStG); od roku 2025 navíc pravidlo vzorované podle § 6 AStG v § 19 InvStG zahrnuje také podíly v investičních fondech/ETF (od 1 % podílu nebo pořizovacích nákladů nad 500.000 € na fond). Pro typického obchodníka s rozptýleným držením kótovaných akcií pod těmito hranicemi § 6 neplatí. Dříve poskytovaný neomezený bezúročný odklad platby při odchodu v rámci EU/EHP (i na Kypr) zanikl zákonem o provedení směrnice ATAD (1. ledna 2022): Daň se stanoví při odchodu; na žádost ji lze zaplatit v sedmi stejných ročních splátkách (§ 6 Abs. 4 AStG, zpravidla proti zajištění) — jednotně pro odchody do EU i do třetích zemí. (Zda unijní právo u odchodů v rámci EU/EHP nadále vyžaduje bezúročný odklad bez zajištění, je předmětem probíhajících řízení před BFH, ale v současnosti to není platné právo.)

§ 2 AStG (rozšířená omezená daňová povinnost): Při přestěhování do země s nízkým zdaněním může dodatečně zdanit německé příjmy až po dobu 10 let — ale jen tehdy, pokud současně trvají podstatné hospodářské zájmy v Německu. Zda lze Kypr při využití non-dom označit za „preferenční zdanění“, resp. zemi s nízkým zdaněním, je sporné a závisí na srovnání zátěže v konkrétním případě. Čistého obchodníka s portfoliem bez trvající německé vazby na podnikání či podíly se to zpravidla netýká.

🇦🇹 Rakousko

DBA Rakousko–Kypr v platnosti (v rámci EU). Zdanění při odchodu podle § 27 Abs. 6 EStG z kapitálového majetku zná při přestěhování v rámci EU/EHP (Kypr) koncept nestanovení daně: Daň se vypočte, ale splatná je až při skutečném prodeji nebo odchodu do třetí země. Pro rok 2026 se plánuje dodatečná roční ohlašovací povinnost u nestanovených daní z odchodu.

🇨🇭 Švýcarsko

DBA Švýcarsko–Kypr podepsána 2014, v platnosti od 2015. Švýcarsko nezná žádné obecné zdanění při odchodu u soukromých zisků z cenných papírů — soukromé kapitálové zisky jsou beztak osvobozeny od daně. Pro typického soukromého obchodníka je odchod ze Švýcarska na Kypr daňově neutrální (zvláštní případy: profesionální obchodování s cennými papíry (gewerbsmäßiger Wertschriftenhandel), zisky z pozemků).

✅ Vhodné pro obchodníky a investory, kteří obchodují převážně s klasickými cennými papíry (akcie, dluhopisy, opce), chtějí skutečně přesunout centrum životních zájmů na Kypr (nejméně 60 dnů plus skutečné bydlení a činnost) a hledají lokalitu v EU se správou v angličtině, eurem a výhodou non-dom na 17 let. Kdo si z D-A-CH přináší jen rozptýlené portfolio, se zpravidla obejde bez daně při odchodu.

❌ Méně vhodné pro obchodníky zaměřené na CFD, exotické deriváty nebo podnikatelské obchodování s kryptoměnami (šedá zóna, riziko daně z příjmů až 35 %); pro osoby s podíly od 1 % nebo velkými pozicemi v ETF/fondech (německé zdanění při odchodu; od roku 2022 žádný trvalý odklad — pouze splátky na 7 let na žádost); a pro všechny, kdo chtějí bydliště přesunout jen na papíře — požadavky na ekonomickou podstatu a 10letá dohra podle § 2 AStG činí fiktivní konstrukce riskantními.

Stav všech údajů: červenec 2026. Čísla a pravidla odpovídají kyperské daňové reformě, která vstoupila v platnost 1. ledna 2026. Nejde o daňové poradenství — před odchodem do zahraničí si nechte odborně posoudit konkrétní případ.

• PwC Worldwide Tax Summaries — Cyprus, Individual Taxes on Personal Income: https://taxsummaries.pwc.com/cyprus/individual/taxes-on-personal-income
• PwC Worldwide Tax Summaries — Cyprus, Residence (pravidlo 60/183 dnů): https://taxsummaries.pwc.com/cyprus/individual/residence
• PwC Worldwide Tax Summaries — Cyprus, Other Taxes (CGT, GESY): https://taxsummaries.pwc.com/cyprus/individual/other-taxes
• PwC Worldwide Tax Summaries — Cyprus, Corporate Income Determination (osvobození „title“): https://taxsummaries.pwc.com/cyprus/corporate/income-determination
• Sovereign Group — Cyprus Tax Reform 2026 in force: https://www.sovereigngroup.com/news/cyprus-brings-comprehensive-tax-reform-into-force/
• IBCCS TAX — Cyprus Tax Reform 2026: https://ibccs.tax/blog/cyprus-tax-reform-2026/
• IBCCS TAX — Cyprus Tax Residency 2026 (60/183 dnů): https://ibccs.tax/blog/cyprus-tax-residency-2026-60-day-rule-183-day-rule/
• IBCCS TAX — Cyprus Personal Income Tax 2026: https://ibccs.tax/blog/cyprus-personal-income-tax-2026/
• Mondaq — Capital Gains Tax and Disposal of Securities: https://www.mondaq.com/cyprus/capital-gains-tax/1001794/capital-gains-tax-and-disposal-of-securities
• Constantinos Markou & Co — Special Defence Contribution for Individuals: https://www.cmarkou.com/tax/cyprus-tax-guide/special-defence-contribution-for-individuals/
• BMF Německo — DBA Německo–Kypr: https://www.bundesfinanzministerium.de/Content/DE/Standardartikel/Themen/Steuern/Internationales_Steuerrecht/Staatenbezogene_Informationen/Laender_A_Z/Zypern/2011-11-07-Zypern-Abkommen-DBA.html
• Gesetze im Internet — § 2 AStG: https://www.gesetze-im-internet.de/astg/__2.html
• Rödl & Partner — země s nízkým zdaněním / srovnání zátěže (§ 2 AStG): https://www.roedl.de/themen/wegzug-aus-deutschland-besteuerung/beschraenkte-steuerpflicht-niedrigsteuerland-niedrigsteuergebiet-belastungsvergleich
• Grant Thornton — Exit Tax Topic Hub (§ 6 AStG): https://www.grantthornton.de/en/insights/exit-tax-topic-hub/
• § 6 AStG (gesetze-im-internet.de/astg/__6.html); zákon o provedení směrnice ATAD 2022 (konec trvalého odkladu platby v EU, splátky na 7 let § 6 Abs. 4)
• Wohnsitz-Ausland — zdanění při odchodu Rakousko (§ 27 EStG): https://www.wohnsitz-ausland.com/wegzugsbesteuerung-oesterreich/
• SIF Švýcarsko — DBA Švýcarsko–Kypr: https://www.sif.admin.ch/sif/de/home/dokumentation/fachinformationen/dba-zypern.html