1. Bullische Kerzenformationen

Bullische Kerzenformationen signalisieren potenzielle Aufwärtsumkehrungen oder Fortsetzungen eines Aufwärtstrends. Sie entstehen nach einem Abwärtstrend und benötigen Bestätigung durch die folgende Kerze.

🔨 Hammer

Kleiner Körper oben, langer unterer Docht (≥2× Körper). Bullish nach Abwärtstrend.

🔄 Inv. Hammer

Kleiner Körper unten, langer oberer Docht. Bullish nach Abwärtstrend.

🟢 Bull. Engulfing

Grüne Kerze umhüllt rote komplett. Starkes Umkehrsignal.

⭐ Morning Star

Abwärtskerze + kleiner Körper (Unsicherheit) + Aufwärtskerze. 3-Kerzen-Muster.

✅ 3 White Soldiers

3 aufeinanderfolgende bullische Kerzen mit höheren Schlusskursen. Starker Trend.

🔪 Piercing Line

Grüne Kerze öffnet unter Vortages-Tief, schließt über Mitte des Vortages-Körpers.

2. Bärische Kerzenformationen

Bärische Formationen signalisieren potenzielle Abwärtsumkehrungen nach einem Aufwärtstrend. Immer mit dem übergeordneten Trend und anderen Indikatoren kombinieren.

🌠 Shooting Star

Kleiner Körper unten, langer oberer Docht. Bärisch nach Aufwärtstrend.

☠️ Hanging Man

Wie Hammer, aber nach Aufwärtstrend. Zeigt Verkaufsdruck.

🔴 Bear. Engulfing

Rote Kerze umhüllt grüne komplett. Starkes Umkehrsignal.

⭐ Evening Star

Aufwärtskerze + kleiner Körper + Abwärtskerze. 3-Kerzen-Muster.

❌ 3 Black Crows

3 aufeinanderfolgende Abwärtskerzen. Starker Abwärtstrend.

☁️ Dark Cloud Cover

Rote Kerze öffnet über Vortages-Hoch, schließt unter Mitte des Vortages-Körpers.

3. Neutrale Kerzenformationen

Neutrale Formationen signalisieren Unentschlossenheit. Sie können Umkehrmuster ODER Fortsetzungssignale sein — der Kontext (Trend, Volumen, nachfolgende Kerzen) ist entscheidend.

➕ Standard Doji

Eröffnung ≈ Schluss. Unentschlossenheit.

📏 Long-Legged Doji

Lange Dochte in beide Richtungen. Extreme Unentschlossenheit.

🐉 Dragonfly Doji

Kein oberer Docht. Bullish nach Abwärtstrend.

🪦 Gravestone Doji

Kein unterer Docht. Bärisch nach Aufwärtstrend.

🌀 Spinning Top

Kleiner Körper, lange Dochte. Markt sucht Richtung.

📦 Marubozu

Kein Docht. Starke Entschlossenheit (bullish oder bearish).

💡 Wichtig: Kein einzelnes Kerzenmuster ist zuverlässig genug allein. Die isolierte Trefferquote eines Hammers, Bullish Engulfing oder Doji liegt in den meisten Backtests kaum über 50 %. Erst die Kombination mit Trendrichtung, einem getesteten Support-/Resistance-Level und einer Volumen-Bestätigung hebt die Wahrscheinlichkeit auf 60–70 %. Zwei Beispiele zeigen, warum das so ist:

✅ Tradebar — drei Faktoren bestätigen

Im Daily-Chart der SAP-Aktie erscheint ein Bullish Engulfing direkt am 200er-SMA (~135 €), nach einem 4-tägigen Pullback im intakten Aufwärtstrend. Volumen am Engulfing-Tag liegt bei rund 180 % des 20-Tages-Durchschnitts. Trend ✓, Level ✓, Volumen ✓ — historische Trefferquote für dieses Setup-Cluster: ca. 65–70 %. Stop unter dem Engulfing-Tief, Ziel am vorherigen Hoch.

❌ Nicht tradebar — Setup ohne Kontext

Identisches Bullish Engulfing, aber mitten in einem klaren Abwärtstrend des S&P 500 (50er-, 150er- und 200er-SMA fallen), an keinem signifikanten Level, Volumen liegt unter dem 20-Tages-Durchschnitt. Trend ✗, Level ✗, Volumen ✗ — die Trefferquote sinkt nahe Zufall (~50 %). Solche Trades fangen im wahrsten Sinne fallende Messer und produzieren systematisch Verluste.

Merksatz: Das Kerzenmuster ist das Trigger-Signal, nicht der Trade. Erst wenn drei voneinander unabhängige Faktoren in dieselbe Richtung zeigen, hast du ein echtes Edge.

🕯 Kerzenformationen

1. Bullische Kerzenformationen

2. Bärische Kerzenformationen

3. Neutrale Kerzenformationen