Calendar Spread
Verkoop een optie met een nabije expiry, koop dezelfde optie (zelfde strike) met een latere expiry. De kortlopende optie heeft hogere theta — je profiteert van het snellere tijdverval van de nabije optie.
| Maatstaf | Waarde |
|---|---|
| Max. Winst | Wanneer prijs = strike bij nabije expiry |
| Max. Verlies | −Netto Debit × 100 |
| Optimale Beweging | Prijs blijft dicht bij strike tot nabije expiry |
Double Calendar Spread
Twee calendar spreads op verschillende strikes (bijv. OTM call + OTM put). Bredere winstzone dan een eenvoudige calendar.
Diagonal Spread
Zoals een calendar spread, maar de strikes verschillen: koop verder-OTM + latere expiry, verkoop dichter-OTM + nabije expiry. Combinatie van verticale en horizontale spread.
💡 Let op: De P&L-curves voor calendar-strategieën zijn benaderingen — de werkelijke P&L hangt af van de resterende tijdwaarde van de long optie, die niet precies berekend kan worden zonder een optiewaarderingsmodel (Black-Scholes).
💡 sTraderZ.com herkent een Calendar Spread als zelfde strike + verschillende expiries. Diagonal Spread als verschillende strikes + verschillende expiries (↔️ Neutraal).