Calendar Spread
Sälj en option med nära lösendag, köp samma option (samma strike) med senare lösendag. Den kortdaterade optionen har högre theta — du tjänar på det snabbare tidsförfallet i den nära optionen.
| Mätvärde | Värde |
|---|---|
| Max. vinst | När kurs = strike vid nära lösendag |
| Max. förlust | −Netto Debit × 100 |
| Optimal rörelse | Kursen stannar nära strike till nära lösendag |
Double Calendar Spread
Två calendar spreads på olika strikes (t.ex. OTM call + OTM put). Bredare vinstzon än en enkel calendar.
Diagonal Spread
Som en calendar spread, men strikes skiljer sig: köp längre OTM + senare lösendag, sälj närmre OTM + nära lösendag. Kombination av vertikal och horisontell spread.
💡 Obs: P&L-kurvorna för kalenderstrategier är approximationer — det faktiska P&L beror på det återstående tidsvärdet för den långa optionen, vilket inte kan beräknas exakt utan en optionsprismodell (Black-Scholes).
💡 sTraderZ.com känner igen en Calendar Spread som samma strike + olika lösendagar. Diagonal Spread som olika strikes + olika lösendagar (↔️ Neutral).